Research I Indizes

weitere Kolumnen & Analysen

Anzeigen

DAX-Analyse: Seit drei Monaten kein vorankommen

Admiral Markets - Indizes - 31.07.2017

Der Dax ging am Montagmorgen der vergangenen Handelswoche bei 12.239 Punkten in den vorbörslichen Handel. Er startete damit 15 Punkte unter dem Wochenschluss der Vorwoche und 413 Punkte unter der Eröffnung am Montag der Vorwoche. Dem Dax gelang es aber, am Montag bis in den Bereich der 12.250 Punkte zu laufen. Am Dienstag ging es bis an die 12.290/30 Punkte, der Dax schaffte es aber nicht, dieses Level zu überwinden. Dies gelang dann aber am Mittwoch bereits vorbörslich: Der Index lief bis zum späten Vormittag an die 12.343 Punkte und setzte von hier aus am Nachmittag wieder zurück. Am Donnerstag starteten die Bullen einen weiteren Versuch, die 12.290/310 Punkte zu überwinden, scheiterten aber erneut. Im Nachgang dessen ging es dann bis zum Handelsschluss deutlich unter die 12.200 Punkte. Am Freitag setzt sich zunächst weiter Schwäche durch und der Dax sackte unter die 12.100 Punkte ab, schloss aber nicht das Frankreich GAP. Am Nachmittag ging es in einer engen Range seitwärts, ohne dass es der Dax schaffte, die 12.180/90 Punkte erneut zu erreichen.

Das Wochenhoch liegt deutlich unter dem Niveau der Vorwoche, auch das Wochentief lag noch einmal deutlich unter dem Tief der Vorwoche. Der Dax ist bezogen auf das Wochentief auf das Level der KW 16/2017 zurückgefallen. Damit formatiert der Dax seit drei Handelswochen immer tiefere Hochs und Tiefs. Auch der Wochenschluss lag unter dem Level der Vorwoche, der nächste Wochenverlust wurde formatiert. In der vergangenen Handelswoche lag der Verlust bei 80 Punkten. Die Range lag deutlich unter der der Vorwoche und unter dem Jahresdurchschnitt 2017. Die Historie des Dax ist aktuell exakt das Gegenteil wie beim Dow Jones. Der Dow hat in den vergangenen 10 Handelswochen nur drei Wochen im Verlust geschlossen, der Dax nur drei Wochen im Gewinn.

Wir hatten in unserem Setup auf der Oberseite erwartet, dass der Dax mit dem Überschreiten der 12.335/38 Punkte weiter bis in den Bereich der 12.350/55 Punkte laufen könnte. Die Bewegung bis 12.335/38 Punkten hat sich eingestellt, das Anlaufziel wurde leicht übertroffen, es hat aber nicht mehr gereicht, das nächste zu erreichen. Das Setup hat damit nicht perfekt gepasst. Die Rücksetzer gingen mit dem Unterschreiten der 12.123/20 Punkte hingegen direkt an unseren nächsten Anlaufbereich bei 12.098/95 Punkten. Hier hat das Setup perfekt gepasst.

KW 30/ 2017 29/ 2017 28/ 2017 27/ 2017 26/ 2017
Wochenhoch 12.343 12.675 12.678 12.499 12.842
Wochentief 12.095 12.180 12.403 12.314 12.310
Wochenschluss 12.174 12.254 12.649 12.420 12.374
Wochenergebnis -80 -395 229 46 - 359
Wochen-Range 248 495 275 185 532

Wie könnte es weitergehen?

DAX-WS: 12.217/32/57/75....12.302/23/38/84....12.422/67
DAX-US: 12.170/49/41/31/12/01....12.087/72/31....11.978

Weitere Widerstände/Unterstützungen können dem Chart entnommen werden.


Quellen: Eigenanalyse; genutzt werden die Charts vom MetaTrader 4

Das übergeordnete Bild:

Charttechnisch hat sich das Bild nachhaltig eingetrübt. Der Dax hat in den vergangenen fünf Handelstagen die Abwärtsbewegung weiter fortgesetzt. Er konnte sich am Mittwoch leicht erholen, hat sich aber nicht über der 12.310 Punkte-Marke festsetzen können. Der Index befindet sich damit in seinem stabilen Abwärtskanal. Im Bereich des Frankreich GAP´s bestehen aber Chancen, dass sich eine Erholung einstellen könnte. Diese hat das Potential den Index zunächst bis an die 12.410 Punkte (20 Tage Linie im Daily) und dann weiter bis 12.490/520 Punkte zu bringen. Das wäre aktuell das Maximale, was wir dem Dax auf der Oberseite zutrauen würden. Um bis ca. 12.500 Punkte zu laufen, müsste der Index zunächst den Bereich bei 12.190/220 Punkte und dann die 12.290/310 Punkte Marke auf Tagesschlussbasis hinter sich lassen. Geht es auf der anderen Seite unter die 12.050 Punkte auf Tagesschluss könnte der Index weiter bis 11.920/00 Punkte abrutschen. Solange er per Tagesschluss über dieser Marke bleibt hat er immer noch gute Chancen auf Erholung. Diese könnte dann auch dynamischen Charakter haben. Unter 11.900 Punkte würde es bärisch werden.

Die US BIP Daten am Freitag waren gut und lagen im Rahmen der Erwartungen. Es ist allerdings häufig so, dass diese Daten mit der 2. oder der 3. Veröffentlichung wieder nach unten korrigiert werden. Somit ist dies ein erster Hinweis auf die konjunkturelle Konstitution der US Konjunktur. Die Fed hat am Mittwoch der vergangenen Handelswoche nichts zur Zinspolitik gesagt. Anzunehmen ist, dass ein Zinssatz von ca. 2% das Level ist das mittelfristig angestrebt werden soll. Donnerstagnacht ist auch die Abschaffung von Obamacare gescheitert. Die Republikaner, die seit Jahren gegen dieses Gesetz sind und versprochen haben alles abzuschaffen, sind seit Monaten nicht in der Lage, dieses Versprechen einzulösen. Die Fortsetzung des Dramas läuft. Von anderen großen Vorhaben, wie beispielsweise die phänomenalen Änderungen in der Steuerpolitik, wird derzeit überhaupt nicht gesprochen. Die nächste große Hürde ist das Budget für das nächste Jahr und dann wäre noch die Verschuldungsgrenze, die Anleger aktuell vollkommen ausblenden. Die Wolken über dem White House in Washington werden immer dunkler. Das Ganze hat aber keinen Einfluss auf den Dow Jones. Der steigt von Rekord zu Rekord - wie an der Schnur gezogen. In den letzten 9 Monaten hat der Index fast 4.400 Punkte Aufwärtsstrecke gemacht - ohne wesentliche Rücksetzer. Davor hat er 62 Monate gebraucht, um die gleiche Strecke zu machen. Dies unterstreicht, wie überhitzt der amerikanische Aktienmarkt im Moment ist. Der Dax profitiert davon aktuell überhaupt nicht. Denkbar ist aber, das die jüngsten Kursrücksetzer wieder mehr Käufer in den Markt locken könnten. Dennoch sind aktuell keinerlei Anzeichen erkennbar, dass der Dax in den kommenden Wochen die 13.000 Punkte-Marke anlaufen könnte. Der Index kommt praktisch seit drei Monaten nicht voran.


Einschätzung für die neue DAX-Handelswoche

Long Setups: Die Bullen könnten zunächst versuchen, den Dax über die 12.190 Punkte Marke zu schieben und dort zu etablieren. Am besten würde dies gleich am Montagmorgen mit einem GAP up gelingen. Kann sich der Dax über der 12.190 Punkte Marke etablieren, so könnten er dann versuchen, die nächsten Anlaufmarken bei 12.220/25, bei 12.248/52 und dann bei 12.267/70 Punkte zu erreichen. Kommt es hier zu keinen Rücksetzern, so hätte der Index dann das Potential den nächsten wichtigen und harten Wochenschluss-Bereich bei 12.288/92 Punkten, bzw. bei 12.310/13 Punkten zu erreichen. Der Index könnte hier erneut Probleme haben weiterzukommen - es besteht die Möglichkeit, dass sich hier Rücksetzer einstellen. Schafft es der Dax sich über die 12.310/13 Punkte zu schieben, so könnte er dann die 12.328/32 und die 12.350/55 anlaufen. Auch bei 12.350/55 Punkten, könnte es zunächst nicht weitergehen. Mit einem Überwinden der 12.355 Punkte hätte der Dax dann aber das Potential bis 12.367/70, 12.378/80, 12.392/95 Punkten zu laufen. Bei 12.392/95 Punkten könnten sich erneute Rücksetzer einstellen. Sollte es der Dax schaffen, sich über die 12.392/95 Punkte zu schieben, so könnte er dann die 12.410/12, die 12.424/28, die 12.448/52 und dann die 12.467/70 bzw. die 12.485/90 Punkte zu erreichen.

Short Setups: Gelingt es dem Dax nicht, sich über der 12.190 Punkte Marke festzusetzen, so wären die 12.150/45, die 12.125/20 und dann die 12.095/90 Punkte ersten Anlaufbereiche auf der Unterseite. Gelingen bei 12.095/90 Punkte keine Erholungen, wäre könnten sich weiteren Abgaben einstellen, die bis 12.082/78, 12.055/52 und dann weiter bis 12.038/35 Punkte gehen könnten. Geht es unter die 12.035 Punkte, könnte der Dax dann die 12.020/18, die 12.006/00 und dann die 11.990/85 Punkte erreichen. Insbesondere bei dynamischen Abgaben könnten die 11.990/85 Punkte direkt erreichbar sein. Geht es unter die 11.990/85 Punkte wären die 11.965/60, die 11.648/45 und dann die 11.925/20 Punkte die nächsten relevanten Anlaufbereiche

Die wichtigen Marken auf Basis unseres Setups:

Box-Bereich: 13.331 bis 8.761 Punkte
Tagesschlusskurs-Marken: 12.352 und 11.978 Punkte
Intraday-Marken: 12.294 und 12.083 Punkte
Range: 14.221 bis 4.443 Punkte

Übergeordnete erwartete Tendenz in der KW 31/2017: seitwärts/aufwärts

Hinweis in eigener Sache:

ENDSPURT: DAX30 & Dow Jones DJI30 CFD bis zu 60 Tage quasi kostenlos traden!* HAPPY BIRTHDAY Broker-Angebot im Juni und Juli:

Admiral Markets feiert sechsten Geburtstag in Berlin! Die Geschenke dabei gehen an Sie!

Für Neu- und Bestandskunden: zahlen Sie ab 1.000 EUR neues Geld ein und nehmen an der Aktion teil

Je nach Einzahlungssumme bis zu 60 Tage OHNE Spread traden, also quasi kostenfrei Intraday!

Hebel bis zu 500 auswählbar, auch für DAX30 und DJI30 CFD: ob 50 oder maximal 500, Sie entscheiden!

Minilots: traden ab 0,1 Kontrakte, keine Orderkommission für Index-CFDs und TUNING für den MT4 kostenfrei inklusive

Montag, Mittwoch und Freitag mit Setups und Tradingideen live um 08:30 Uhr: Guten Morgen DAX-Index. Mit High-Speed-Trader Heiko Behrendt: http://bit.ly/2s8oH3i

Anmeldung und weitere Details & Bedingungen der Aktion im Juni und Juli 2017 finden Sie hier: http://bit.ly/2qP9rV6

Cryptocurrency-Trading ab sofort bei Admiral Markets!
Handeln Sie Kryptowährungen wie Bitcoin und Co. ab sofort bei Admiral Markets mit Hebel! Mehr dazu hier: http://bit.ly/2wddkpr

Ich wünsche Ihnen eine erfolgreiche Handelswoche!
Ihr Jens Chrzanowski
Geschäftsführer Admiral Markets Partner Deutschland, MT am Germany GmbH
admiralmarkets.de

DISCLAIMER:
Dieser Artikel liefert eine Einschätzung zum Basiswert DAX-Index, unabhängig davon, mit welchem Instrument ggf. getradet wird. Admiral Markets UK ist Forex & CFD-Broker, sollten Sie den Basiswert als CFD traden, beachten Sie bitte: Forex & CFDs sind Hebelprodukte und nicht für jeden geeignet! Der Hebel multipliziert Ihre Gewinne, aber auch die Verluste. Verluste können Einlagen übersteigen!
Interessenkonflikte: Um unseren Pflichten gemäß §31 Absatz 1 Nr. 2 WpHG und § 33 Absatz 1 Satz 2 Nr. 3 nachzukommen, informieren wir Sie darüber, dass die Redakteure und Mitarbeiter der Gesellschaft auch Handel mit Wertpapieren, Derivaten oder ähnlichen Instrumenten betreiben und dort investiert sind. Konkret sind dies CFD´s, ETF´s und Futures auf den Dax, Dow Jones, SP500 und EUR-USD sowie auf Gold und Silber oder sich darauf beziehende Derivate. Lesen Sie den kompletten Risikohinweis

Marktticker

Quotes by TradingView

Research

weitere Kolumnen & Analysen

Anzeigen

Charttechnischer Ausblick - DAX-Future (Kontrakt 06-18) - 14. KW 2018

LYNX Broker - Indizes - Analysen - 03.04.2018
Der DAX-Future (FDAX) konnte in der letzten Handelswoche die aktuellen Jahrestiefs nur für kurze Zeit geringfügig ausbauen und tendierte danach, wie angenommen, in Richtung 12.000 und folgend knapp über den Widerstand von 12.100 Punkten. ... mehr

ETFs: Suche nach Alternativen

Börse Frankfurt - Indizes - 03.04.2018
3. April 2018. FRANKFURT (Börse Frankfurt). Der Start in den April ist an der Börse gründlich misslungen: Vor Ostern war es noch nach oben gegangen, so kletterte der DAX am Gründonnerstag auf 12.096,73 Punkte. Am heutigen Dienstag sieht es vor dem Hintergrund schwacher US-Börsen aber tiefrot aus, am Mittag notiert der DAX bei nur 11.962 Zählern. Der sich verschärfende Handelsstreit zwischen den USA und China belastet: ... mehr

Euwax Trends: Nervosität nach Ostern: Verkaufsdruck bei Chip-Werten - Handelsstreit belastet den Aktienmarkt

Börse Stuttgart - Marktberichte - 03.04.2018
Die Kurse am deutschen Aktienmarkt rutschen nach Ostern erneut ab. So notiert der DAX aktuell bei 12.022 Punkten mit 0,6 Prozent im Minus. Das vorläufige Tagestief wurde am Vormittag bei 11.913 Zählern festgestellt. Nun ist also erneut die Marke von 12.000 Punkten, die der Leitindex erst am vergangenen Donnerstag zurückerobert hatte, zeitweise nach unten durchbrochen worden. ... mehr

Charttechnischer Ausblick - S&P-Future (Kontrakt 06-18) - 14. KW 2018

LYNX Broker - Indizes - Analysen - 03.04.2018
Der S&P-Future zeigte in der vergangenen Handelswoche eine eher seitwärts tendierende Bewegung, mit der Marke von rund 2.660,00 Punkten als obere und dem Unterstützungsbereich 2.590,00 als untere Grenze. Geplante Verkäufe an Widerständen hielten somit recht gute Trade-Szenarien bereit. ... mehr

Charttechnischer Ausblick - Bund-Future (Kontrakt 06-18) - 14. KW 2018

LYNX Broker - Bonds - Analysen - 03.04.2018
Ohne nennenswerte Anzeichen schob sich der Bund-Future in den vergangenen Handelstagen weiter nach oben und erreichte am Mittwoch das Wochenziel von knapp 159,75. Widerstände in den aktuellen Kursbereichen stellten nur geringfügige Hindernisse dar und konnten teilweise sauber durchstoßen werden. ... mehr

Charttechnischer Ausblick - EUR/USD - 14. KW 2018

LYNX Broker - Forex - Analysen - 03.04.2018
Mit merklichem Momentum konnte sich der EUR/USD in der vergangenen Handelswoche über die Hochs der vorletzten Handelswoche schieben, was zu interessanten Kaufchancen führte. Mit dem Erreichen des Hochs von 1,2475 war der Aufwärtsmove jedoch wieder vorbei und der Wert fiel in die Schiebezone zwischen 1,2400 und 1,2250 zurück. ... mehr

Tagesausblick Aktien: DAX wieder unter Druck

Helaba Floor Research - Indizes - 03.04.2018
Aktienmarkt Am Donnerstag ging der DAX bei 12.096,72 Zählern aus dem Handel. Dies entsprach einem Plus in Höhe von 1,3 Prozent. Anleger nutzen das zuvor reduzierte Kursniveau zum Einstieg, wenngleich auch das Quartalsende (Stichwort: “window dressing“) eine wesentliche Rolle gespielt haben dürfte. ... mehr

Henkel – den DAX langfristig geschlagen

LYNX Broker - Indizes - Aktien - 03.04.2018
Fundamentalbetrachtung der Henkel AG Die Die Henkel AG & Co. KGaA verfügt den eigenen Angaben zufolge weltweit über ein diversifiziertes Portfolio mit starken Marken, Innovationen und Technologien in seinen drei Unternehmensbereichen. Im stärksten Konzernsegment Adhesive Technologies – dem Klebstoffbereich – mit einem Umsatzanteil von 47 Prozent gilt Henkel als globaler Marktführer. ... mehr

Bund Future - Erwartete Trading Range: 158.57-160.07

Helaba Floor Research - Bonds - 03.04.2018
An den internationalen Finanzmärkten kehrte vorösterliche Ruhe ein. Nach einem von großer Verunsicherung und Nervosität geprägten Handelsverlauf standen im Handelsstreit der USA mit China die Zeichen auf Entspannung. Während der Ausverkauf an den Aktienbörsen zum Stillstand kam, legten auch festverzinsliche Papiere eine Verschnaufpause ein. ... mehr

Tagesausblick Renten/Devisen: Stimmungsindikatoren im Fokus

Helaba Floor Research - Forex - 03.04.2018
statistDie verkürzte Handelswoche startet mit den Einkaufsmanagerindizes des Verarbeitenden Gewerbes in der Eurozone. Vorabschätzungen in Deutschland und Frankreich lassen auf nachlassende Stimmungsumfragen schließen. Auch der schwelende Handelskonflikt mit den USA könnte negativen Einfluss auf die Stimmung der Einkaufsmanager ausüben. ... mehr

Ripple (XRP): Bärische Ostern belasten den Kurs

DailyFX - Marktberichte - Kryptowährungen - 03.04.2018
Der bankennahe Token ist nicht gut auf Ostern zu sprechen. Über die Feiertage hatte der Kurs zeitweise rund 14 Prozent ausgehend von Freitag nachgegeben. Darüber hinaus steht die 0,50-US-Dollar-Marke aktuell unter Beschuss. Die Osterfeiertage konnten den Ripple-Kurs nicht beflügeln. ... mehr

DAX: Unsicherheiten bleiben bestehen

IG Markets Research - Marktberichte - 03.04.2018
03.04.2018 – 07:15 Uhr (Werbemitteilung): US-Präsident Donald Trump bleibt auch weiterhin ein Risikofaktor für die Finanzmärkte. Der drohende Handelskrieg zwischen den Vereinigten Staaten und China dürfte auch zu Beginn des zweiten Quartals das zentrale Thema sein. Vorbörslich dürfte der DAX mit deutlichen Kursabschlägen in die Woche starten. ... mehr

Neue ETFs: Dividendenstarke Aktien aus USA und weltweit

Börse Frankfurt - Trading Business - 03.04.2018
3. April 2018. FRANKFURT (Börse Frankfurt). Die Deutsche Asset Management erweitert das Angebot an Exchange Traded Funds auf Xetra und im Frankfurter Parketthandel. Mit den zwei neuen Aktien-ETFs erhalten Anleger die Möglichkeit, an der Wertentwicklung von Unternehmen mit hoher Dividendenrendite und soliden Finanzkennzahlen zu partizipieren. ... mehr

Neuer ETF: Inflationsgeschützte US TIPS

Börse Frankfurt - Trading Business - 03.04.2018
3. April 2018. FRANKFURT (Börse Frankfurt). Der Emittent iShares erweitert das Angebot an Renten-ETFs auf Xetra und an der Börse Frankfurt. Mit dem Rentenindex-ETF können Anleger an der Wertentwicklung von auf US-Dollar lautenden, inflationsindexierte Anleihen des US-Schatzamtes (US TIPS) partizipieren. ... mehr

Charttechnik: Bitcoin, Bitcoin Cash, Ethereum

Formationstrader I H. Esnaashari - Forex - Kryptowährungen - 02.04.2018
Video-Chartanalyse Kryptowährungen Der Bitcoin-Preis läuft eine untergeordnete Unterstützung an. Von hier aus hat Preis Stabilisierungspotential. ... mehr

Anzeigen